HBM3E 12 επιπέδων από τη Samsung Electronics Co. (παραπάνω) και άλλες ενότητες DDR που παρουσιάστηκαν στη Σεούλ της Νότιας Κορέας την Πέμπτη 4 Απριλίου 2024.
Sungjoon Cho | Bloomberg | Getty Images
Η Samsung Electronics ήταν κάποτε κυρίαρχη εταιρεία στον τομέα των ημιαγωγών, γνωστή ως μνήμη, δίνοντάς της μια εξαιρετική ευκαιρία να επωφεληθεί από την έκρηξη της τεχνητής νοημοσύνης.
Όμως, ο νοτιοκορεάτης γίγαντας ηλεκτρονικών υστερεί πλέον του μακροχρόνιου αντιπάλου SK Hynix σε τσιπ επόμενης γενιάς που αποτέλεσαν βασικό συστατικό για τον ηγέτη της τεχνητής νοημοσύνης. Nvidia. Αποτέλεσμα; Τα κέρδη της Samsung μειώθηκαν, η χρηματιστηριακή της αξία χάθηκε κατά περίπου 126 δισεκατομμύρια δολάρια και ένα από τα στελέχη της ζήτησε μια σπάνια δημόσια συγγνώμη για την πρόσφατη οικονομική απόδοση της εταιρείας, σύμφωνα με το S&P Capital IQ.
Η μνήμη είναι ο πιο σημαντικός τύπος τσιπ που χρησιμοποιείται για την αποθήκευση δεδομένων και μπορεί να βρεθεί σε διάφορες συσκευές, από smartphone έως φορητούς υπολογιστές. Για χρόνια, η Samsung ήταν ο αδιαμφισβήτητος ηγέτης σε αυτή την τεχνολογία, μπροστά από τη Νοτιοκορεάτικη ανταγωνίστρια SK Hynix και τον αντίπαλό της στις ΗΠΑ. μικρόν.
Καθώς όμως οι εφαρμογές τεχνητής νοημοσύνης όπως το ChatGPT του OpenAI έχουν αυξηθεί σε δημοτικότητα, η υποκείμενη υποδομή που απαιτείται για την εκπαίδευση των τεράστιων μοντέλων στα οποία βασίζονται έχει τεθεί υπό μεγαλύτερο έλεγχο. Η Nvidia έχει γίνει κορυφαίος παίκτης σε αυτόν τον τομέα χάρη στις μονάδες επεξεργασίας γραφικών της (GPU), οι οποίες έχουν γίνει το χρυσό πρότυπο που χρησιμοποιούν οι τεχνολογικοί γίγαντες για την εκπαίδευση της τεχνητής νοημοσύνης.
Το πιο σημαντικό μέρος αυτής της αρχιτεκτονικής ημιαγωγών είναι η μνήμη υψηλού εύρους ζώνης (HBM). Αυτή η επόμενη γενιά μνήμης περιλαμβάνει το συνδυασμό πολλαπλών τσιπ μνήμης δυναμικής τυχαίας πρόσβασης (DRAM), αλλά είχε μια μικρή αγορά πριν από την έκρηξη της AI.
Εδώ η Samsung έπεσε στην παγίδα και δεν κατάφερε να επενδύσει.
«Η HBM είναι ένα πολύ εξειδικευμένο προϊόν… για μεγάλο χρονικό διάστημα και η Samsung δεν έχει αφιερώσει τους πόρους της για την ανάπτυξή της», είπε ο Kazunori Ito, διευθυντής έρευνας μετοχών στη Morningstar, στο CNBC μέσω email.
«Λόγω της πολυπλοκότητας της τεχνολογίας σύντηξης DRAM και του μικρού μεγέθους της διευθυνσιοδοτούμενης αγοράς, θεωρήθηκε ότι το υψηλό κόστος ανάπτυξης δεν ήταν δικαιολογημένο».
Η SK Hynix είδε αυτή την ευκαιρία. Η εταιρεία άρχισε επιθετικά να παράγει τσιπ HBM που εγκρίθηκαν για χρήση στην αρχιτεκτονική της Nvidia και στην πορεία, η νοτιοκορεάτικη εταιρεία ανέπτυξε στενή σχέση με τον αμερικανικό κολοσσό. Ο Διευθύνων Σύμβουλος της Nvidia ζήτησε μάλιστα από την εταιρεία να επιταχύνει τις παραδόσεις τσιπ επόμενης γενιάς, τονίζοντας τη σημασία της HBM για τα προϊόντα της.
Η SK Hynix παρουσίασε τριμηνιαία λειτουργικά κέρδη ρεκόρ το τρίμηνο Σεπτεμβρίου.
«Με ισχυρές επενδύσεις Ε&Α (έρευνα και ανάπτυξη) και καθιερωμένες συνεργασίες στον κλάδο, η SK Hynix διατηρεί ένα πλεονέκτημα τόσο στην καινοτομία HBM όσο και στη διείσδυση στην αγορά», δήλωσε στο CNBC μέσω email ο Brady Wang, αναπληρωτής διευθυντής της Counterpoint Research.
Η Samsung είπε στο CNBC ότι οι συνολικές πωλήσεις HBM αυξήθηκαν περισσότερο από 70% το τρίτο τρίμηνο σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο. Ο τεχνολογικός γίγαντας πρόσθεσε ότι το τρέχον προϊόν, γνωστό ως HBM3E, βρίσκεται σε μαζική παραγωγή και δημιουργεί πωλήσεις.
Η νοτιοκορεατική εταιρεία τεχνολογίας σημείωσε ότι η ανάπτυξη της επόμενης γενιάς HBM4 βρίσκεται «σε καλό δρόμο» και ότι η εταιρεία σχεδιάζει να ξεκινήσει «μαζική παραγωγή» το δεύτερο εξάμηνο του 2025.
Μπορεί η Samsung να επιστρέψει;
Οι αναλυτές λένε ότι η Samsung υστερεί σε σχέση με τους ανταγωνιστές της για διάφορους λόγους, συμπεριλαμβανομένης της ανεπαρκούς επένδυσης στην HBM και του γεγονότος ότι δεν είναι η πρώτη κίνηση.
«Είναι δίκαιο να πούμε ότι η Samsung δεν μπόρεσε να κλείσει το χάσμα με την SK Hynix όσον αφορά την ανάπτυξη HBM», δήλωσε ο Ito της Morningstar.
Η ικανότητα της Samsung να κάνει μια επιστροφή βραχυπρόθεσμα φαίνεται να είναι στενά συνδεδεμένη με τη Nvidia.
Η εταιρεία πρέπει να περάσει από μια αυστηρή διαδικασία πιστοποίησης προτού η Nvidia την εγκρίνει ως προμηθευτή HBM και η Samsung δεν έχει ολοκληρώσει ακόμη αυτήν την επαλήθευση. Ωστόσο, οι αναλυτές λένε ότι το πράσινο φως της Nvidia θα μπορούσε να ανοίξει το δρόμο για τη Samsung να επιστρέψει στην ανάπτυξη και να ανταγωνιστεί πιο αποτελεσματικά την SK Hynix.
«Με τη NVIDIA να καταλαμβάνει περισσότερο από το 90% της αγοράς των τσιπ τεχνητής νοημοσύνης, όπου χρησιμοποιείται η πλειοψηφία των HBM, η έγκριση της NVIDIA είναι κρίσιμη για να επωφεληθεί η Samsung από την ισχυρή ζήτηση για διακομιστές AI», είπε ο Ito.
Ένας εκπρόσωπος της Samsung είπε ότι η εταιρεία έχει σημειώσει «σημαντική πρόοδο» στο HBM3E και «ολοκλήρωσε ένα σημαντικό βήμα στη διαδικασία πιστοποίησης».
«Αναμένουμε να αρχίσουμε να επεκτείνουμε τις πωλήσεις το τέταρτο τρίμηνο», είπε ο εκπρόσωπος.
Εν τω μεταξύ, ο Wang σημείωσε ότι τα πλεονεκτήματα της Samsung στην έρευνα και ανάπτυξη και οι δυνατότητες κατασκευής ημιαγωγών της εταιρείας θα μπορούσαν να τη βοηθήσουν να καλύψει τη διαφορά με την SK Hynix.
