AI, μετοχές κορυφαίων τεχνολογιών κρυπτογράφησης: AppLovin, MicroStrategy, Palantir, Nvidia.

Η τεχνητή νοημοσύνη εξακολουθεί να είναι μια αφηρημένη έννοια για πολλούς καθημερινούς καταναλωτές που δεν είναι σίγουροι για το πώς θα αλλάξει τη ζωή τους. Αλλά δεν υπάρχει αμφιβολία για το αν βρίσκουν επιχειρηματική αξία σε αυτό.

Μερικοί από τους μεγαλύτερους νικητές στο φετινό ράλι του χρηματιστηρίου, το οποίο σημείωσε άλμα του Nasdaq κατά 33% και άλλους αμερικανικούς δείκτες να σημειώνουν διψήφια κέρδη, αποδίδονται άμεσα στις ραγδαίες εξελίξεις στην τεχνητή νοημοσύνη. Κατασκευαστής τσιπ Nvidia ανάμεσά τους, αλλά δεν είναι μόνος.

Ένα άλλο εξέχον θέμα που οδηγεί τους ηγέτες φέτος είναι τα κρυπτονομίσματα. Από την έναρξη των κεφαλαίων διαπραγματεύσιμων μέσω ανταλλαγής Bitcoin τον Ιανουάριο, τα κρυπτονομίσματα είχαν ένα μεγάλο 2024, που χαρακτηρίστηκε από την εκλογική νίκη του Ντόναλντ Τραμπ, η οποία χρηματοδοτήθηκε σε μεγάλο βαθμό από τη βιομηχανία κρυπτογράφησης. Ορισμένες μετοχές που σχετίζονται με κρυπτονομίσματα έχουν σημειώσει σημαντικά κέρδη.

Με τέσσερις ημέρες διαπραγμάτευσης να απομένουν για το έτος, εδώ είναι οι πέντε μετοχές τεχνολογίας των ΗΠΑ με τις καλύτερες επιδόσεις για το 2024 μεταξύ εταιρειών αξίας 5 δισεκατομμυρίων δολαρίων και άνω.

AppLovin εισήλθε στη χρονιά με κεφαλαιοποίηση περίπου 13 δισεκατομμυρίων δολαρίων και ήταν περισσότερο γνωστή για τις επενδύσεις της σε πολλά στούντιο παιχνιδιών για κινητά, παράγοντας παιχνίδια όπως το Woody Block Puzzle, το Clockmaker και το Bingo Story.

Μέχρι το τέλος του έτους, η αποτίμηση της AppLovin ξεπέρασε τα 110 δισεκατομμύρια δολάρια, καθιστώντας την αξία της μεγαλύτερη από Starbucks, Intel Και Airbnb. Από το κλείσιμο της Τρίτης, οι μετοχές της AppLovin αυξήθηκαν κατά 758% φέτος, ξεπερνώντας κατά πολύ όλες τις άλλες μετοχές τεχνολογίας.

Ενώ το AppLovin κυκλοφόρησε στο χρηματιστήριο το 2021, οδηγώντας το κύμα διαφημιστικής εκστρατείας των διαδικτυακών παιχνιδιών της εποχής του Covid, η επιχείρηση επικεντρώνεται πλέον στη διαφήμιση στο διαδίκτυο και στα ταχέως αυξανόμενα κέρδη από τις εξελίξεις στην τεχνητή νοημοσύνη.

Πέρυσι, η AppLovin κυκλοφόρησε μια ενημερωμένη έκδοση 2.0 της μηχανής αναζήτησης διαφημίσεων που ονομάζεται AXON, η οποία βοηθά στην τοποθέτηση πιο στοχευμένων διαφημίσεων στις εφαρμογές παιχνιδιών που διαθέτει και χρησιμοποιείται επίσης από στούντιο που διαθέτουν άδεια χρήσης της τεχνολογίας. Τα έσοδα από πλατφόρμα λογισμικού για το τρίτο τρίμηνο αυξήθηκαν κατά 66% στα 835 εκατομμύρια δολάρια, ξεπερνώντας τη συνολική ανάπτυξη κατά 39%.

Τα καθαρά κέρδη για το τρίμηνο αυξήθηκαν κατά 300%, ωθώντας το περιθώριο κέρδους της εταιρείας στο 36,3% από 12,6% για το έτος.

Ο Διευθύνων Σύμβουλος της AppLovin, Adam Foroughi, του οποίου η περιουσία έχει ξεπεράσει τα 10 δισεκατομμύρια δολάρια, είναι ακόμη πιο ενθουσιασμένος για το τι πρόκειται να ακολουθήσει. Κατά τη διάρκεια της κλήσης για τα κέρδη του Νοεμβρίου της εταιρείας, ο Foroughi μίλησε για ένα πιλοτικό ηλεκτρονικό εμπόριο που επιτρέπει στις εταιρείες να προσφέρουν στοχευμένη διαφήμιση σε παιχνίδια.

«Σε όλα τα χρόνια μου, αυτό είναι το καλύτερο προϊόν που έχω δει ποτέ να βγάζουμε, αναπτύσσεται γρήγορα, αλλά εξακολουθεί να είναι σε πιλοτική λειτουργία», είπε.

Μετά την άνοδο κατά 346% το 2023, αυτό ήταν δύσκολο να φανταστεί κανείς. MicroStrategy’s απόθεμα σε αναζήτηση άλλου εργαλείου. Αλλά έγινε.

Η τιμή της μετοχής της εταιρείας αυξήθηκε κατά 467% φέτος χάρη σε μια στρατηγική αγοράς bitcoin που έκανε τον ιδρυτή Michael Saylor ήρωα λατρείας κρυπτογράφησης.

Στα μέσα του 2020, η εταιρεία ανακοίνωσε σχέδια να αρχίσει να αγοράζει Bitcoin. Μέχρι αυτό το σημείο, η MicroStrategy ήταν ένας μέτριος πάροχος λογισμικού επιχειρηματικής ευφυΐας, αλλά έκτοτε έχει αποκτήσει περισσότερα από 444.000 bitcoin, χρησιμοποιώντας την συνεχώς αυξανόμενη τιμή της μετοχής της ως τρόπο για να πουλήσει μετοχές, να αυξήσει το χρέος και να αγοράσει περισσότερα νομίσματα.

Αυτή τη στιγμή είναι ο τέταρτος μεγαλύτερος κάτοχος Bitcoin στον κόσμο, πίσω μόνο από τον δημιουργό Satoshi Nakamoto, το iShares Bitcoin Trust της BlackRock και το ανταλλακτήριο κρυπτογράφησης Binance, με συμμετοχές αξίας σχεδόν 44 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Η κεφαλαιοποίηση της MicroStrategy έχει αυξηθεί από 1,1 δισεκατομμύρια δολάρια όταν ήταν απλώς εταιρεία λογισμικού σε 80 δισεκατομμύρια δολάρια σήμερα.

Αν και η συγκέντρωση είχε ήδη ξεκινήσει πολύ πριν από τον Νοέμβριο, η εκλογική νίκη του Τραμπ τον περασμένο μήνα έριξε λάδι στη φωτιά. Έκτοτε, η μετοχή σημείωσε άνοδο 57% και το Bitcoin ανέβηκε περίπου 44%. Κάποτε ο Τραμπ αποκάλεσε το Bitcoin «απάτη», αλλά ήταν η προτιμώμενη επιλογή του κλάδου αυτές τις εκλογές και έχει υποστηριχθεί σε μεγάλο βαθμό από ορισμένους κορυφαίους παίκτες, όπως Kinbase.

«Σε ένα κόκκινο κύμα, το Bitcoin ανεβαίνει με έναν ουράνιο άνεμο και τα υπόλοιπα ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία θα αρχίσουν να ανεβαίνουν επίσης», δήλωσε ο Saylor στο CNBC λίγο μετά τις εκλογές. Είπε ότι το Bitcoin παραμένει ένα «ασφαλές εμπόριο» στον χώρο των κρυπτονομισμάτων, αλλά καθώς δημιουργείται το «ψηφιακό πλαίσιο περιουσιακών στοιχείων» για την ευρύτερη αγορά κρυπτονομισμάτων, «θα υπάρξει άνοδος σε ολόκληρη τη βιομηχανία ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων».

Palantir Η εταιρεία έκανε πολλές μεγάλες κινήσεις το 2024 καθ’ οδόν προς την αύξηση της τιμής της μετοχής κατά 380%. Μια από τις καλύτερες στιγμές ήρθε τον περασμένο μήνα, όταν η εταιρεία λογισμικού αύξησε την πρόβλεψή της για τα κέρδη την ημέρα πριν από τις προεδρικές εκλογές.

Η εταιρεία, η οποία πουλά εργαλεία ανάλυσης δεδομένων σε αμυντικές υπηρεσίες, αύξησε τον στόχο της για το 2024 εκδίδοντας οδηγίες για το τέταρτο τρίμηνο που ξεπέρασε τις εκτιμήσεις των αναλυτών. Η Palantir ηγήθηκε επίσης στα αποτελέσματα του τρίτου τριμήνου, με τον επικεφαλής διευθύνοντα σύμβουλο Alex Karp να λέει στην ανακοίνωση κερδών: «Καταστρέψαμε εντελώς το τρίμηνο λόγω της αδιάκοπης ζήτησης για τεχνητή νοημοσύνη που δεν δείχνει σημάδια επιβράδυνσης».

Η μετοχή σημείωσε άλμα 23% στην κλήση κερδών και στη συνέχεια άλλο 8,6% την ημέρα μετά τη νίκη του Τραμπ. Ο συνιδρυτής και μέλος του διοικητικού συμβουλίου της Palantir, Peter Thiel, ήταν ένθερμος υποστηρικτής του Τραμπ στην εκστρατεία του 2016 και βοήθησε να οργανωθεί μια συνάντηση με στελέχη τεχνολογίας στον Πύργο Τραμπ λίγο μετά τις εκλογές. Ο Καρπ ήταν ένας από τους παρόντες.

Ωστόσο, ο Karp έχει υποστηρίξει ανοιχτά την Αντιπρόεδρο Kamala Harris, την υποψήφια των Δημοκρατικών, στην προεδρική εκστρατεία του 2024. Σε ένα άρθρο που δημοσιεύθηκε τον Αύγουστο από τους New York Times, είπε ότι η προηγούμενη υποστήριξη του Thiel στον Τραμπ και οι αντιδράσεις που ακολούθησαν «στην πραγματικότητα έκαναν πιο δύσκολη την επίτευξη του στόχου».

Ωστόσο, η Wall Street συσπειρώθηκε γύρω από το Palantir μετά τις εκλογές με αισιοδοξία για τις αυξημένες στρατιωτικές δαπάνες της εταιρείας.

Τα σχόλια της Karp στην πρόσκληση κερδών ενόψει των εκλογών υποδηλώνουν ότι η εταιρεία θα είναι μια χαρά ανεξάρτητα.

«Η ανάπτυξη της επιχείρησής μας επιταχύνεται και η οικονομική μας απόδοση ξεπερνά τις προσδοκίες, καθώς ανταποκρινόμαστε στη συνεχή ζήτηση για τις πιο προηγμένες τεχνολογίες τεχνητής νοημοσύνης από την κυβέρνηση των ΗΠΑ και τους εμπορικούς πελάτες μας», ανέφερε η Karp σε επιστολή προς τους μετόχους.

Οι αναλυτές αναμένουν ότι τα έσοδα του 2025 θα αυξηθούν κατά περίπου 24% στα 3,5 δισεκατομμύρια δολάρια, σύμφωνα με την LSEG.

Robinhood Η τιμή της μετοχής έχει υπερτριπλασιαστεί φέτος, παρά την πτώση 17% στις 31 Οκτωβρίου μετά τα απογοητευτικά κέρδη.

Οι επενδυτές απομάκρυναν αυτούς τους αριθμούς μέρες αργότερα, στέλνοντας τις μετοχές 20% υψηλότερα μετά τη νίκη του Τραμπ στις εκλογές, καθώς όλα τα κρυπτονομίσματα εκτοξεύτηκαν στα ύψη. Ένας από τους μεγαλύτερους κινητήρες ανάπτυξης της Robinhood είναι τα κρυπτονομίσματα, τα οποία οι μικροεπενδυτές μπορούν εύκολα να αγοράσουν στην εφαρμογή μαζί με τις μετοχές τους.

Τα έσοδα από συναλλαγές κρυπτονομισμάτων αυξήθηκαν κατά 165% το τρίτο τρίμηνο σε σχέση με το προηγούμενο έτος σε 61 εκατομμύρια δολάρια, αντιπροσωπεύοντας το 10% του συνολικού καθαρού εισοδήματος.

Εκτός από το Bitcoin, οι χρήστες του Robinhood μπορούν εύκολα να αγοράσουν περίπου 20 άλλα κρυπτονομίσματα, που κυμαίνονται από δημοφιλή ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία όπως το Ethereum έως alt-coins όπως το dogecoin, το Shiba Inu και το Bonk. Στην ημέρα επενδυτών της εταιρείας τον Νοέμβριο, ο Διευθύνων Σύμβουλος της Robinhood Vlad Tenev είπε ότι το κρυπτονομίσματα είναι κάτι περισσότερο από μια απλή επένδυση, αλλά «μια επαναστατική τεχνολογία που θα αλλάξει την υποκείμενη υποδομή πληρωμών, δανεισμού και ένα ευρύ φάσμα εμπορεύσιμων περιουσιακών στοιχείων».

Για το τέταρτο τρίμηνο, οι αναλυτές αναμένουν ότι η Robinhood θα αναφέρει αύξηση εσόδων άνω του 70% στα 805,7 εκατομμύρια δολάρια, που θα ήταν ο ταχύτερος ρυθμός ανάπτυξης οποιουδήποτε τριμήνου από τότε που η εταιρεία εισήχθη στο χρηματιστήριο το 2021, σύμφωνα με την LSEG.

Η ανάπτυξη της Robinhood φέτος ξεπέρασε αυτή της Coinbase, η οποία έκανε άλμα 61%. Αλλά με κεφαλαιοποίηση 70 δισεκατομμυρίων δολαρίων, η Coinbase εξακολουθεί να αξίζει διπλάσια.

NVIDIA το καταπληκτικό τρέξιμο συνεχίστηκε.

Μετά το περσινό κέρδος 239% που τροφοδοτήθηκε από τον παροξυσμό της τεχνητής νοημοσύνης, η Nvidia σημείωσε άνοδο κατά 183% φέτος, προσθέτοντας 2,2 τρισεκατομμύρια δολάρια στην κεφαλαιοποίησή της.

Δύο φορές φέτος η Nvidia έγινε η πιο πολύτιμη εισηγμένη εταιρεία στον κόσμο. Μήλο και πάλι πήρε το προβάδισμα και πλησιάζει τα 4 τρισεκατομμύρια δολάρια, με τη Nvidia στα 3,4 τρισεκατομμύρια δολάρια και Microsoft στα 3,3 τρισεκατομμύρια δολάρια.

Η Nvidia παραμένει ο μεγαλύτερος ωφελούμενος από την έκρηξη της τεχνητής νοημοσύνης, καθώς οι μεγάλοι πάροχοι cloud και οι εταιρείες διαδικτύου συλλέγουν κάθε GPU που μπορούν να βρουν. Τα ετήσια έσοδα αυξήθηκαν κατά τουλάχιστον 94% σε καθένα από τα τελευταία έξι τρίμηνα, με την αύξηση να ξεπερνά το 200% τρεις φορές κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου.

Ο διευθύνων σύμβουλος Jensen Huang δήλωσε στην τελευταία έκθεση κερδών της εταιρείας ότι το τσιπ AI επόμενης γενιάς, που ονομάζεται Blackwell, βρίσκεται σε «πλήρη παραγωγή». Η Chief Financial Officer Colette Kress είπε ότι η εταιρεία αναμένει να δημιουργήσει «αρκετά δισεκατομμύρια δολάρια» σε έσοδα Blackwell το τέταρτο τρίμηνο.

«Κάθε πελάτης θέλει να είναι πρώτος στην αγορά», είπε ο Kress. «Η Blackwell βρίσκεται τώρα στα χέρια όλων των μεγάλων συνεργατών μας και εργάζονται για την ανοικοδόμηση των κέντρων δεδομένων τους».

Ενώ η ανάπτυξη αναμένεται να παραμείνει ισχυρή για μια εταιρεία του μεγέθους της Nvidia, πλησιάζει μια αναπόφευκτη επιβράδυνση. Οι αναλυτές προβλέπουν ότι η ετήσια ανάπτυξη θα επιβραδυνθεί τα επόμενα τρίμηνα, με την ανάπτυξη να πέφτει στα μέσα της δεκαετίας του ’40 έως το δεύτερο εξάμηνο του επόμενου έτους.

Η Nvidia βασίζεται σε τεράστια κέρδη από μια χούφτα τεχνολογικούς γίγαντες, επομένως τυχόν οικονομικές διακυμάνσεις αποτελούν σημαντικό κίνδυνο για τους επενδυτές.

Αυτό εξηγεί γιατί η Nvidia αρέσκεται να λέει στη Wall Street για την εκτενή λίστα εταιρειών που δημιουργούν νέες υπηρεσίες τεχνητής νοημοσύνης και «προσπαθούν να επιταχύνουν την ανάπτυξη αυτών των εφαρμογών, με τη δυνατότητα να αναπτύξουν δισεκατομμύρια πράκτορες τα επόμενα χρόνια», Kress. είπε. στην κλήση κερδών.

ΜΑΤΙΑ: Το επόμενο έτος θα είναι μια «αγορά συλλογής μετοχών»